面板数据单位根检验的一个
简明蒙特卡洛实验框架
李志宏
(中国科学技术大学商学院)
【摘要]本文考虑到构成面板数据之横截面时间序列扰动项之间的关
联性和异质性，设计出一个简明的蒙特卡洛实验框架以生成面板数据单位根
检验统计值之有限样本密度分布和对应临界值。我们设计的蒙特卡洛框架提
供了一个简明的可操作平台，可以运用于涉及到面板数据单位根检验的相关
实证研究。
关键词面板数据单位根检验蒙特卡洛实验
中图分类号FD64.1文献标识码A
面板数据(PanelData)单位根(UnitR以)t)检验方法已经在涉及跨横截面时间序
列数据之实证研究中得到越来越广泛的应用。这些具有创新精神的经济计量方法极大地
促进了汇率波动、跨国经济增长等学术研究领域的新发展，例如，G祀&Help~(1995)和wu(1996)。
不过，现有的方法中存在着一个共同不足—在获取相关单位根检验统计值之临界值的过程中，
构成面板数据之横截面时间序列扰动项之间的关联性和异质性没有被考虑到。
本文考虑到相关面板数据之横截面时间序列扰动项之间的关联性和异质性，我们设
计出一个简明的蒙特卡洛实验框架以生成面板数据单位根检验统计值之有限样本密度分
布，并由此获取对应临界值。