作者简介
    菲利普·乔瑞(Philippe Jorion)芝加哥大学MBA、博士，比利时布鲁塞尔大学工程硕士，现为加州大学欧文分校(Irvine，UC)金融学教授，同时任教于美国哥伦比亚大学、西北大学、芝加哥大学、英国哥伦比亚大学。菲利普·乔瑞教授已经出版和发表50多篇有关金融理论及实务方面的专著及论文，他与人合著的《金融风险管理：国内及国际研究》(Financial risk Manage—ment：I)omestic and International dimensions)一书，是一本面向金融专业研究生及业人士的全球风险管理的教科书。乔瑞教授的新著《巨赌之危：衍生工具与奥兰治县的破产》(Big BetsGone Bad：Der。iVatives and Bankruptcy in Orange County)，为历史上最大的政府投资破产案提供了详细的解释。

利用VAR控制风险，使风险为你所用!
   加州奥兰治县期权投资失误损失16．4亿美元。一位年仅28岁的交易员使英格兰有223年历史的巴林银行亏损13亿美元。对冲基金经理不适当的杠杆对冲交易使投资者资产损失近6亿美元。纵观每一起恶性事件，往往都是因为某一位高层管理者陶醉于风险投资带来后的收益，忽视了风险的监管，最终厄运难逃。著名教授菲利普·乔瑞博士所著的《风险价值：金融风险管理新标准》(Value—at—Risk：The New Benchmar-k for-Con—trollingDerivatives Risk)，是第一本综合论述“风险价值”的专著，这种风险价值是一种测量金融风险并预先采取主动措施控制这些风险的体系。

通过详细的、引人人胜的案例分析，揭示各类机构如何由于忽视金融风险而遭受损害，并且怎样避免类似的结果。
    风险价值(VAR)适合以下读者：
    ●全球金融机构的决策者
    ●共同基金和养老基金的资产管理经理
    ●所有现在或潜在的金融衍生品的投资者
    务必不要使你成为下一个金融灾难故事的主人公!
    菲利普·乔瑞教授的《风险价值》(Value at Risk)一书将向你阐明测度和控制金融风险的基本工具，并向你提供如何预测金融市场上即

将来临的金融风险的信息。这是一本值得珍藏的第一部全面论述“风险价值”(VAR)的专著。

【评价】
    不久的将来，每个人都需要了解VAR。从现在开始学习吧!“作为第一部关于VAR的综合性著作，它应当成为所有金融市场参与者极其重要的标准参考”。
————加里·佩林(Gary L Per’lin) 世界银行副总裁兼财务主管

    “在80年代后期，股东的价值成为公司财务的核心；在90年代的后期，公司运营的新标准将是风险管理和VAR。高级形式的管理越来越强调的不是价值的创造，而是与特别行为过程相联系的风险。这本思路清晰、内容全面的著作，将为这一领域的发展作出重要贡献”。
————马丁·南斯(Martin Nance) 信孚银行(Bankers Trust)

    “很显然，在下个世纪，以金融风险管理为目的的监管环境将建立在VAR的基础之上，每一家银行、经纪商、公司或政府机构将来都必须以VAR的形式表明它们资产负债表中的风险状况，这将需要概率和投资收益的基本知识，而这些在旧的会计制度当中一向被忽略。菲利普·乔瑞教授的《风险价值》(Valueat Risk)一书令人激动的应用金融领域提供了有价值的概况。”
——约翰·比尔森(：|ohn F．O．Bilson)伊利诺斯工学院，斯图特商学院 金融市场与贸易项目负责人